Erste Bank rekomenduje 'akumuluj' dla TP SA, cena docelowa 23 zł.
Analitycy Erste Banku w raporcie z 14 lipca, ustalili dla Telekomunikacji Polskiej SA (TP SA) rekomendację „akumuluj”, ustalając cenę docelową na 23 zł.
W dniu wydania raportu za jedną akcję TP SA inwestorzy płacili 20,0 zł.
Analitycy podkreślają, że TP SA wciąż jest dominującym graczem na polskim rynku. Co prawda ubiegłotygodniowa decyzja prezesa Urzędu Komunikacji Elektronicznej (UKE), który nakazał TP SA zapewnienie abonentom telekomu dostępu do portali i innych usług internetowych oferowanych przez konkurencyjnych przedsiębiorców jest niekorzystna, ale 10–proc. dywidenda za 2007 rok powinna osłodzić inwestorom akcje operatora, czytamy w raporcie.
"W ciągu najbliższych kilku lat spółka będzie oferować potencjalny wysoki zwrot i relatywne bezpieczeństwo", wynika z raportu.
Erste Bank prognozuje, że w 2006 roku przychody TP SA wyniosą 18,442 mld zł, a zysk netto 2,49 mld zł. W 2007 roku wyniosą one odpowiednio 18,45 mld zł oraz 2,41 mld zł.
TP SA miała 450 mln zł skonsolidowanego zysku przypadającego na akcjonariuszy jednostki dominującej w I kw. 2006 roku wobec 412 mln zł zysku rok wcześniej. Zysk operacyjny na poziomie grupy wyniósł 877 mln zł wobec 975 mln zł zysku rok wcześniej. Skonsolidowane przychody wyniosły 4.563 mln zł wobec 4.441 mln zł rok wcześniej.
